En marzo de este año se supo que los BRICS están desarrollando un sistema de pago basado en blockchain.. Se trata de una agrupación de economías mundiales emergentes formada por los antiguos países BRIC (Brasil, Rusia, India y China) a los que se suman Sudáfrica (en 2010) y Egipto, Etiopía, Irán y los Emiratos Árabes Unidos (en 2024). El acrónimo original “BRIC” fue acuñado en 2001 por el economista de Goldman Sachs, Jim O’Neill, para describir las economías de rápido crecimiento que dominarían colectivamente la economía mundial en 2050.
La redefinición del sistema monetario internacional
Esta innovación no es un evento aislado, sino que es parte de un esfuerzo global más amplio. redefinir el sistema monetario internacional. Los países están vinculando sus sistemas de pago, y Rusia y China prácticamente han dejado de utilizar el dólar en su comercio bilateral. Estos acontecimientos marcan una evolución monetaria significativa y son sintomáticos de un tablero de ajedrez cambiante que está remodelando nuestro sistema monetario global.
El surgimiento del orden multipolar
La era de un mundo unipolar está dando paso al surgimiento de un orden global multipolar. Esto es evidente en el comercio entre Rusia y China, que aumentó un 26% a 240.000 millones de dólares en 2023, y más del 90% de las transacciones se realizaron en sus monedas nacionales. Este desarrollo es de gran importancia ya que representa un modelo para otros países. En el primer trimestre del año, el comercio de China con otros miembros del BRICS aumentó un 11,3% respecto al año anterior, lo que subraya los crecientes vínculos dentro del grupo. Esta tendencia indica una creciente interdependencia entre las economías emergentes y una disminución de su dependencia del dólar estadounidense.
La respuesta a Estados Unidos y las sanciones
A finales de abril se supo que Estados Unidos estaba preparando sanciones que podrían aislarlo. algunos bancos chinos del sistema financiero global. Estas sanciones se sumarían al intento estadounidense de confiscar 300.000 millones de dólares en reservas rusas.
Las sanciones estadounidenses han sido durante mucho tiempo una poderosa herramienta de presión económica, pero ahora están empujando a cada vez más países a localizar su comercio para reducir la dependencia del dólar. Este cambio se hace evidente en las declaraciones de un representante del FMI ruso, quien sugirió que los BRICS podrían ofrecer una moneda alternativa en caso de un colapso del dólar y del sistema monetario internacional.
La nueva estrategia: oro y sistemas de pago unificados
Por lo tanto, frente a una creciente inestabilidad económica y política, muchos países están adoptando una nueva estrategia: acumular reservas de oro, desarrollar sistemas de pago unificados y crear nuevos mecanismos para eludir las sanciones. El oro, en particular, ha recuperado su papel como depósito de valor seguro y confiable. La acumulación de oro y otras reservas estratégicas es una respuesta directa a las preocupaciones sobre la seguridad económica y la soberanía nacional. Estos acontecimientos reflejan una creciente desconfianza en el sistema financiero occidental y un deseo de una mayor autonomía.
En este complejo rompecabezas, el oro se confirma como el peón más estratégico en el tablero de ajedrez reiniciado, consolidando su papel como activo de reserva preferido. La dinámica global está cambiando rápidamente y estamos solo en el comienzo de una transformación que redefinirá nuestro futuro económico.
Caída del dólar estadounidense
Con la formación de los BRICS y la progresiva reducción de las reservas de dólares estadounidenses Por parte de numerosos países, la hegemonía de la moneda estadounidense está experimentando un importante descenso. La participación global de las reservas de dólares estadounidenses ha caído al 58,4%, una disminución significativa desde el 71% en 2000. Este artículo analiza la dinámica detrás de esta transformación, el creciente papel del oro y las monedas no tradicionales, y las implicaciones para la economía global.
Una caída constante del dólar estadounidense
Según los datos más recientes del Fondo Monetario Internacional (FMI), La proporción de reservas globales mantenidas en dólares estadounidenses cayó al 58,4% en el cuarto trimestre de 2023, en comparación con el 59,2% del trimestre anterior. Esto representa una caída dramática desde el pico alcanzado en 2000, cuando el dólar representaba el 71% de las reservas globales. Los datos del FMI muestran que el euro posee actualmente casi el 20% de las reservas mundiales, seguido por el yen japonés y la libra esterlina. El renminbi chino, aunque está creciendo, todavía representa sólo el 2,29% de las reservas mundiales.
Diversificación de las reservas de divisas.
El FMI señaló que la caída de las reservas en dólares no se ha absorbido completamente de las principales monedas como el euro, el yen y la libra. En cambio, ha habido una redistribución hacia monedas no tradicionales, que incluyen:
- Dólar australiano (AUD)
- Dólar canadiense (CAD)
- Renminbi chino (RMB)
- Won surcoreano (KRW)
- -Dólar de Singapur (SGD)
- Otras monedas nórdicas
Estas monedas se han vuelto atractivas gracias a factores como la diversificación, mayores rendimientos y la facilidad de captura digital. Cabe destacar que el RMB chino absorbió una parte importante de la caída del dólar.
El auge del oro como reserva
Los bancos centrales de todo el mundo están aumentando sus reservas de oro para evitar los riesgos asociados con las sanciones. El oro, considerado un activo de refugio seguro, ofrece protección contra las incertidumbres económicas y las medidas punitivas impuestas por Estados Unidos y otros países occidentales.
A pesar de una disminución significativa de las reservas de oro desde la década de 1960, los datos del FMI indican una recuperación desde 2010. Hoy en día, las reservas de oro están alcanzando niveles no vistos desde la Segunda Guerra Mundial.
Reservas de oro en detalle
Según Trading Economics, Rusia posee actualmente 2.333 toneladas de oro, valorado en casi 140 mil millones de dólares, mientras que China tiene 2.265 toneladas, con un valor aproximado de 136 mil millones de dólares. Estados Unidos sigue siendo el mayor poseedor de reservas de oro con 8.133 toneladas, valoradas en casi 488.000 millones de dólares, seguido de Alemania con 3.353 toneladas, valoradas en más de 201.000 millones de dólares.
Combinando las reservas de oro de Rusia y China se obtiene un total de 4.598 toneladas, o el 56,5% de las reservas totales de oro de Estados Unidos. Este giro hacia el oro pone de relieve una estrategia destinada a reducir la dependencia del dólar y protegerse de las sanciones.
La evolución del sistema monetario global
Las estrategias de los BRICS y la creciente disposición de numerosos países a comerciar con sus propias monedas están reduciendo el papel del dólar como moneda de reserva mundial. Recientemente, Rusia y China anunciaron que el 90% de su comercio se realizará en rublos o yuanes, abandonando el dólar. Además, la expiración del acuerdo de petrodólares con Arabia Saudita abrió el camino para la diversificación de las monedas aceptadas para el petróleo.
Implicaciones para el futuro
El auge del oro y las monedas no tradicionales como reservas implica un desplazamiento importante en el panorama económico mundial. Las sanciones, que alguna vez fueron una poderosa herramienta de presión económica, están empujando a los países a encontrar alternativas. La diversificación de las reservas y la adopción de sistemas de pago locales son estrategias clave para reducir la dependencia del dólar.
Conclusiones
La caída del dólar estadounidense como moneda de reserva mundial y el aumento de las reservas de oro representan un cambio fundamental en la economía mundial. Esta tendencia, impulsada por la formación de los BRICS y las sanciones económicas, está remodelando el sistema monetario internacional hacia un orden más multipolar. Dado que el oro desempeña un papel cada vez más central, la dinámica económica mundial seguirá evolucionando de maneras impredecibles y fascinantes.
