Saras pasa de la familia Moratti a Vitol, decidiendo el Gobierno no hacer uso del poder dorado. Una nota del grupo Saras en nombre de Vitol revela que la Presidencia del Consejo de Ministros ha emitido un decreto con disposiciones que no obstaculizan la finalización del trato. Esto implica que se ha cumplido una de las condiciones fundamentales para el éxito de la operación.
Las cifras de la venta.
Por tanto, todo está listo para la venta del grupo petrolero Saras a la empresa suizo-holandesa Vitol, con la familia Moratti que les dará la 35% de las acciones.
Gracias al decreto gubernamental, la operación puede desarrollarse sin obstáculos, abriendo así las puertas a una nueva etapa para Saras. Actualmente, Vitol posee el 10.461% de las acciones, pero al final de la operación ascenderá al 45,48%, así como lanzar una opa obligatoria sobre las acciones restantes a un precio de 1,75 euros cada una. Esto implica una capitalización de Saras de aproximadamente 1.700 millones de euros, con posibilidad de ajustar el precio en función de los dividendos repartidos. El objetivo de la oferta pública de adquisición es retirar las acciones ordinarias de Saras de la cotización y negociación en Euronext Milán. Como parte del trato, Los Morattis recibirán más de 582 millones de euros. Saras cuenta actualmente con 1.576 empleados y facturó 15.800 millones de euros en 2022.
Vitolcon ingresos anuales que superan los 500 mil millones de dólares, se considera el el principal comerciante de petróleo del mundo. La empresa disfruta de una gran presencia internacional, con refinerías ubicadas en Europa, Oriente Medio y Australia, y tiene una gama de negocios de almacenamiento y downstream.
La historia de la adquisición.
La historia comienza el 20 de febrero, cuando Consob revela que Vitol me adquiriól 4,6% de las acciones de la sociedad Moratti a través de Angel Capital Management. El 11 de febrero, la familia Moratti firmó un acuerdo con Vitol por el que se comprometía a vender el 35% de las acciones de Saras. En esta transacción participan varias ramas de la familia milanesa del sector petrolero que, a través de tres holdings, poseen en total el 40% de Saras: Massimo Moratti Sapa, presidido por el ex presidente del Inter, posee la totalidad del paquete accionario, con 50 % de nuda propiedad asignado a los hijos Angelomario y Giovanni.
Además, sujeto a ciertas condiciones, Angel Capital Management ha acordado también vendemos el 5% de Saras, sujeto a un préstamo garantizado con un contrato de derivado collar financiado, estipulado con Bank of America en febrero de 2023. Esto implicará un recaudación adicional de 47,5 millones de euros para el holding de Angelo Moratti.
Las condiciones impuestas por el Gobierno a Vitol para la compra de Saras
Vitol deberá garantizar que Las plantas de Saras mantienen su plena capacidad operativa actual de refinación y que se mantengan eficientes de acuerdo a los programas de mantenimiento vigentes. La nueva propiedad también deberá garantizar la continuidad del suministro y las exportaciones de productos refinados a los mercados italiano y europeo, manteniendo los estándares de calidad actuales. Las disposiciones también incluyen la obligación del comprador de mantener el suministro actual de electricidad al sistema eléctrico nacional, al menos hasta que las plantas de Saras sean consideradas esenciales para la seguridad del sistema y tengan derecho al reembolso de los costes.
Además, Vitol deberá garantizar una cantidad de producción destinada al mercado italiano. no inferior a la producción media de los últimos cinco años. Otros requisitos se refieren al mantenimiento de las inversiones ya previstas en el plan industrial de Saras para la transición ecológica y a la implementación de procedimientos para la trazabilidad y verificación del origen de las materias primas y productos semiacabados utilizados en el ciclo productivo de Saras.
La planta emplea directamente aprox. 1.300 trabajadores y proporciona empleo a 3 mil trabajadores adicionales relacionados. En 2022, último año del que la compañía ha publicado datos, Vitol entregó 7,4 millones de barriles equivalentes de petróleo crudo y derivados (frente a los 7,6 millones en 2021), generando unos ingresos de 505 mil millones de dólares, un aumento del 91% respecto a los 279 mil millones. el año previo. Además, la empresa ha invertido 2 mil millones de dólares en proyectos de sostenibilidad ambiental.
